فوائد صناديق المؤشرات المدارة: التكاليف وأفضل الصناديق

مقدمة

تعتبر صناديق المؤشرات المدارة (ETFs) في المستقبلات المدارة صناديق استثمارية تتداول بشكل سلبي في مؤشر المستقبلات المدارة. غالبًا ما يشتري الناس صناديق المؤشرات المدارة كأداة تنويع لأن أداء هذه الصناديق ليس مرتبطًا بمؤشر الأسهم العريضة في السوق، مثل مؤشر S&P 500. تبلغ المصاريف المتوسطة لهذه الصناديق 0.75٪ أو 7.50 دولارًا لكل 1000 دولار مستثمرة.

ما هي المستقبلات المدارة؟

يشير مصطلح “المستقبلات المدارة” إلى محفظة من عقود المستقبلات التي يديرها محترف. العقود المستقبلية، أو “عقود المستقبلات”، هي عقود يلتزم فيها المشتري بشراء، أو يلتزم البائع ببيع، أمن أو أصل بسعر محدد مسبقًا. يتم شراء المستقبلات إما للتكهن (الرهان على اتجاه معين في حركة الأسعار) أو لأسباب التحوط، مثل تعويض خسارة من أصل أو استثمار بربح من عقد المستقبلات.

أفضل صناديق المستقبلات المدارة

يمكن أن يكون شراء صناديق المستقبلات المدارة وسيلة بسيطة وسهلة للوصول إلى سوق المستقبلات المدارة دون التعامل مع بعض الجوانب المعقدة لعقود المستقبلات، مثل الرسوم والتمديدات. إذا كنت تفكر في الاستثمار في إحدى هذه الصناديق، فإليك بعض الأمثلة الأفضل:

صندوق WisdomTree Managed Futures ETF (WTMF): يعتبر هذا الصندوق أقدم وأكبر صندوق مستقبلات مدارة ETF في السوق اليوم. يسعى WTMF، الذي كان يتداول سابقًا بالرمز التعريفي WDTI، إلى تحقيق عوائد إجمالية إيجابية في الأسواق الصاعدة أو الهابطة التي لا ترتبط مباشرة بعوائد الأسهم العريضة في السوق أو الدخل الثابت. تبلغ المصاريف لـ WTMF 0.65٪، أو 6.50 دولارًا لكل 1000 دولار تستثمرها، وهو أقل من المتوسط الفئوي البالغ 0.75٪.

صندوق First Trust Morningstar Managed Futures Strategy ETF (FMF): على عكس معظم صناديق ETFs، يتم إدارة FMF بنشاط، مما يعني أنه يسعى لتحقيق أداء أفضل من مؤشره المرجعي، مؤشر Morningstar Diversified Futures. للقيام بذلك، يقوم إدارة FMF بتحديد الاستثمارات من المؤشر المرجعي وإدارة العقود في استراتيجية يمكن أن تتفوق على المؤشر بأكمله. نسبة التكاليف لـ FMF هي 0.95٪.

صندوق ProShares Managed Futures Strategy ETF (FUT): يعتبر هذا الصندوق ETF مدار بنشاط ويستخدم مؤشر S&P Strategic Futures كمؤشر مرجعي هدف. يهدف إلى تحقيق عوائد إيجابية في الأسواق الصاعدة والهابطة. يتم ذلك عن طريق اتخاذ مواقع طويلة وقصيرة في المستقبلات في فئات الأصول المختلفة، بما في ذلك السلع والعملات والدخل الثابت. يتم إعادة توازن إدارة الصندوق المحفظة شهريًا. تبلغ المصاريف لـ FUT 0.75٪.

تحذير من الاستثمار في صناديق المستقبلات المدارة

قد تستخدم هذه الصناديق استراتيجيات التحوط التي تنطوي على الاستثمار في أصول لا ترتبط بسوق الأسهم. يمكن أن يؤدي ذلك إلى تحقيق عوائد جيدة عندما يكون سوق الأسهم في حالة انخفاض. ومع ذلك، قد تحقق صناديق المستقبلات المدارة عوائد سلبية عندما يكون الأسهم قد تحققت من أداء جيد.

إذا كنت ترغب في الاستثمار هنا، فقد تكون الخيار الأفضل هو الاستثمار في محفظة متنوعة من الصناديق المشتركة أو صناديق ETFs التي تستثمر في مجموعة متوازنة من الأسهم والسندات التي تناسب قدرتك على تحمل المخاطر والآفاق الزمنية الخاصة بك.

Source: https://www.thebalancemoney.com/managed-futures-etfs-benefits-costs-and-best-funds-4174267