ما هو مؤشر العائد الكلي؟

تعريف وأمثلة عن مؤشر العائد الكلي

مؤشر العائد الكلي هو مؤشر يتم إنشاؤه لتتبع الزيادة في رأس المال وعوائد الأرباح. يقوم المؤشر بإعادة استثمار جميع الأرباح. استخدام العائد الكلي هو طريقة لتضمين كل جزء من العائد وليس فقط حركة الأسعار. يتم استخدام مؤشرات العائد الكلي لإظهار تأثير الأرباح على عائد المستثمر. دعونا نتعرف على كيفية عملها والفرق بين مؤشرات العائد الكلي واستراتيجية العائد الكلي للاستثمار.

كيف يعمل مؤشر العائد الكلي

تعمل مؤشرات العائد الكلي عن طريق إعادة استثمار الأرباح عندما يتم دفعها. دعونا نستعرض مثالًا. تشتري سهمًا واحدًا من مؤشر العائد الكلي بسعر 50 دولارًا في 1 يناير. يقدم المؤشر توزيعات سنوية بقيمة 4 دولارات يتم دفعها بمقدار دولار واحد في كل ربع. بحلول ديسمبر ، ارتفع سعر السهم 20٪ إلى 60 دولارًا. عائد السعر هو 20٪. ولكن نظرًا لأن المؤشر دفع لك 4 دولارات كأرباح وقمت بإعادة استثمارها وحققت قيمة إضافية قدرها دولار واحد ، فإن استثمارك الأولي الآن يبلغ 65 دولارًا. بينما عائد السعر هو 20٪ ، فإن العائد الكلي هو 30٪.

مؤشر العائد الكلي مقابل استراتيجية العائد الكلي

استراتيجية العائد الكلي ، أو الاستثمار في الدخل ، هي استراتيجية استثمارية شائعة للتقاعد تشترك في بعض الأشياء مع مؤشرات العائد الكلي ولكنها مفهوم مختلف تمامًا. استراتيجية العائد الكلي هي استراتيجية تركز على زيادة الدخل للمستثمرين. يركز المستثمرون أو مديرو صناديق الاستثمار الذين يتبعون استراتيجية العائد الكلي على الأسهم ذات العائد العالي وأدوات الدخل الثابت مثل السندات. هذه هي استراتيجية فعالة في التقاعد لأنها تولد دخلاً للمستثمرين للعيش عليه بينما تحافظ ومن المفترض أن تزيد من رأس المال للسنوات المقبلة.

ماذا يعني ذلك بالنسبة للمستثمرين الأفراد

مؤشرات العائد الكلي هي وسيلة فعالة للمستثمرين الأفراد لمقارنة عوائد الاستثمار الخاصة بهم وعوائد مدير الاستثمار المحتملة مع مؤشرات مثل S&P 500. توصي هيئة الرقابة المالية الصناعية (FINRA) باستخدام العائد الكلي لتقييم أداء الاستثمار بين فرص الاستثمار المختلفة لأنها هي القياس الأكثر دقة لعائد الاستثمار.

من المهم أيضًا أن تشمل الأرباح عند مقارنة الأداء حتى عندما لا تكون أحد الخيارين عالية العائد. من عام 1970 إلى 2020 ، جاء 84٪ من العائد الكلي لـ S&P 500 من إعادة استثمار الأرباح ، وفقًا لـ Hartford Funds. يجب على المستثمرين أن يضعوا ذلك الأداء في الاعتبار عند اختيار بين استثمار عالي أو منخفض العائد ، وعند اختيار ما إذا كانوا سيعيدون استثمار الأرباح أم لا.

استنتاجات رئيسية

العائد الكلي هو عائد الاستثمار الذي يشمل كل من زيادة الأسعار والأرباح. تستخدم مؤشرات العائد الكلي الأرباح الموزعة على المساهمين لشراء الأسهم. تقريبًا 85٪ من العائد الكلي في S&P 500 من عام 1970 إلى 2020 جاء من إعادة استثمار الأرباح.

Source: https://www.thebalancemoney.com/what-is-a-total-return-index-5217456