شراء الانخفاضات هو استراتيجية استثمارية تهدف إلى شراء الأصول، عادة الأسهم، عندما ينخفض سعر السوق. هذا يتيح لك الحصول على الأسهم بسعر أقل، مما يمكنك من كسب المزيد من المال من استثماراتك.
ما هو “شراء الانخفاضات”؟
شراء الانخفاض يعني محاولة توقيت عمليات الاستثمار الخاصة بك بحيث تشتري الأسهم عندما ينخفض سعرها، على افتراض أنها ستستمر في الارتفاع في القيمة.
إذا نظرت إلى رسم بياني للأسهم، خاصة تلك التي تغطي فترة طويلة من الزمن، قد يبدو أن الخطوط التي تتحرك صعودًا أو هبوطًا مستقرة نسبيًا. في الواقع، تتذبذب أسعار الأسهم، وتشمل هذه الخطوط المستقيمة القمم والقيعان. إذا استطعت شراء الأسهم التي تتجه سعرها صعودًا بعد انخفاض مؤقت في السعر، يمكنك كسب ربح أكبر مما لو اشتريتها في أحد قممها.
على سبيل المثال، في عام 2020، كان بإمكان المستثمرين شراء الأسهم في شركة 3M، وهي شركة متعددة الجنسيات تمتلك علامات تجارية معروفة مثل Ace وScotch، عندما كان سعر سهم الشركة يتراوح بين 124.89 دولار في 20 مارس و 189.48 دولار في 15 مارس 2021.
هل يعمل شراء الانخفاضات؟
يعتمد نجاح شراء الانخفاضات على قدرتك على توقع كيفية تغير سعر الأسهم في المستقبل. إذا كنت واثقًا من أن السهم سيستمر في الارتفاع في القيمة بشكل عام، فشراء الأسهم بعد انخفاض السعر يعني أنك تحصل على صفقة جيدة. ومع ذلك، إذا كنت مخطئًا واستمرت الأسهم في الانخفاض في القيمة، فقد اشتريت الأسهم بالقرب من القمة، مما يعني أنها قد تكون لديها طريق طويل للهبوط.
اتخاذ قرارات الاستثمار بهذه الطريقة – محاولة شراء منخفض وبيع مرتفع، بدلاً من الشراء والاحتفاظ للأجل الطويل – هو أمر محفوف بالمخاطر. إذا نجحت، يمكنك كسب الكثير من المال، ولكن توقيت السوق أمر صعب للغاية ويمكن أن يؤدي أيضًا إلى خسارة المال. كما أن توقيت السوق يترتب عليه عادة المزيد من الرسوم مقارنة بالاستثمار للأجل الطويل، لذا يجب أن يكون العائد الإضافي الذي تحققه من التداول النشط كافيًا لتعويض تلك الرسوم ليكون جديرًا به.
كيفية شراء الانخفاضات وإدارة المخاطر
يمكن أن يكون شراء الانخفاضات محفوفًا بالمخاطر، وفقًا لوالتر راسل، الرئيس التنفيذي لشركة راسل وأسوسيتس. “بالنسبة للمستثمرين طويلة الأجل، نوصي عمومًا بالتداوال بتكلفة متوسطة. مثال جيد على ذلك هو خطة 401(k) الخاصة بك، حيث تقوم بإجراء مساهمات منتظمة. مع التداوال بتكلفة متوسطة، ستشتري بشكل طبيعي خلال الانخفاضات.”
لاحظ راسل أنه إذا حاولت شراء الانخفاضات واستمرت الأسعار في الانخفاض، فقد لا ترى أرباحًا على الاستثمارات لسنوات، مما يجعلها قرارًا أكثر مخاطرة للمستثمرين.
ولكن هناك طرق للنجاح، وفقًا لأندرو وانج، الشريك الإداري في شركة رانيميد كابيتال مانجمنت.
“عند شراء الانخفاض في الأسهم الفردية، من المهم تحديد سبب الانخفاض”، يشرح وانج. “هل السهم انخفض بسبب حركة هابطة أوسع في السوق بشكل عام، أم أنه فريد للشركة؟ علاوة على ذلك، عند شراء الانخفاض، من المهم التركيز على الأسهم التي لديها أساسيات إيجابية وقيمة جيدة. أكبر مخاطرة في شراء الانخفاض هو دخول سهم سيستمر في الانخفاض بشكل أكبر. تريد تجنب أسوأ سيناريو محاولة شراء الانخفاض في شركة تتجه نحو الإفلاس.”
شراء الانخفاضات مقابل التداول بتكلفة متوسطة
بديل لاستراتيجيات الاستثمار النشطة مثل محاولة شراء الانخفاض هو التداول بتكلفة متوسطة – استراتيجية شائعة بين المستثمرين طويلة الأجل تخلصك من العواطف في الاستثمار.
مع استراتيجية التداول بتكلفة متوسطة، تقوم بعمل استثمارات منتظمة بحجم متساوٍ في السوق، بغض النظر عن السعر أو كيفية تذبذبه. على سبيل المثال، قد تقرر أن تستثمر 100 دولار كل شهر.
الفكرة وراء التداول بتكلفة متوسطة هي أنه مع مرور الوقت، ستشتري أحيانًا عندما تكون الأسعار في أعلى مستوياتها وأحيانًا عندما تكون في أدنى مستوياتها. ومع ذلك، إذا استثمرت نفس المبلغ في كل مرة، فستشتري أقل عدد من الأسهم عندما تكون الأسعار مرتفعة وعددًا أكبر من الأسهم عندما تكون الأسعار منخفضة. هذا يعني أنك ستمتلك بشكل طبيعي مزيدًا من الأسهم التي تم شراؤها بسعر جيد.
استراتيجية التداول بتكلفة متوسطة هي استراتيجية أسهل بكثير من توقيت السوق، لأنك لست مضطرًا لمراقبة أسعار الأسهم باستمرار. كل ما عليك فعله هو تحديد المبلغ الذي ترغب في استثماره وكم مرة ترغب في شراء الأسهم.
الاستنتاج
شراء الانخفاضات هو استراتيجية استثمارية تعتمد على توقع حركة أسعار المستقبل. إذا استطعت توقيت السوق – شراء الأسهم بسعر منخفض قبل أن ترتفع في القيمة – يمكنك كسب ربح جيد. ومع ذلك، يمكن أن يكون توقيت السوق صعبًا، ومن المحتمل أن تشتري أسهمًا تستمر في الهبوط بدلاً من أن تكون في انخفاض مؤقت في السعر.
إذا كنت واثقًا من قدراتك كمستثمر، فإن محاولة شراء الانخفاضات قد تستحق الجهد، ولكن الاستراتيجية الأكثر بساطة والأكثر ملاءمة لمعظم المستثمرين هي التداول بتكلفة متوسطة.
الأسئلة المتداولة (FAQs)
كيف يمكنني شراء الانخفاضات باستخدام العملات المشفرة؟
يمكنك شراء الانخفاضات باستخدام العملات المشفرة تمامًا كما تفعل مع الأسهم أو صناديق المؤشرات أو صناديق الاستثمار المشتركة. كل ما عليك فعله هو وضع أمر شراء عندما ينخفض السعر. الفرق الوحيد هو أن العملات المشفرة عادة ما تكون أكثر تقلبًا من السوق الأسهم التقليدية، لذا فهي لا تشترك في تعريف الانخفاض الكبير. قد يكون انخفاض بنسبة 10٪ يستحق الشراء للأسهم، على سبيل المثال، ولكنه قد يكون حركة متوسطة بالنسبة للعملات المشفرة.
كيف أعرف متى يجب علي شراء الانخفاض؟
شراء الانخفاض بشكل مثالي يعتبر أمرًا صعبًا للغاية، مثل أي استراتيجية تعتمد على توقيت السوق. يمكن أن تساعدك مؤشرات الزخم في تقييم قوة حركات الأسعار في كلا الاتجاهين. قد يساعد أيضًا النظر في الاتجاهات طويلة الأجل. على سبيل المثال، إذا كانت مؤشرات القوة النسبية على المدى القصير مفرطة في الانخفاض، ويحدث الانخفاض ضمن سوق طويلة الأجل في اتجاه صاعد، فقد يشير ذلك إلى وجود فرصة لشراء الانخفاض.
Source: https://www.thebalancemoney.com/buying-the-dips-2536744
اترك تعليقاً