المقرض الفرعي هو مقرض يقدم قروضًا للمقترضين بسعر فائدة فرعي، والذي يكون أعلى بشكل كبير من سعر الفائدة الأساسي النموذجي. يقدم المقرض الفرعي قروضًا للمقترضين ذوي سوابق ائتمانية سيئة ويفرض سعر فائدة أعلى لتعويض مخاطر الإقراض لهم.
تعريف وأمثلة عن المقرض الفرعي
المقرضون الفرعيون هم المقرضون الذين يقدمون قروضًا بأسعار فائدة أعلى للمقترضين الفرعيين لأنهم يعتبرون مخاطر أعلى.
هناك نوعان رئيسيان من أسعار الفائدة وهما الأسعار الأساسية والفرعية. يتم تقديم الأسعار الأساسية للمقترضين الذين لديهم درجات ائتمانية أعلى وتاريخ سداد نظيف. تُقدم أسعار الفائدة الفرعية، والتي تكون عادةً أعلى بشكل كبير، للمقترضين الذين لديهم درجات ائتمانية أقل، ونقص في إثبات الدخل، أو لديهم إفلاس أو إجلاء سابق.
ملاحظة: غالبًا ما يضطر المقترض ذو المخاطر العالية للتعتمد على المقرضين الفرعيين إذا كانوا بحاجة إلى تمويل ولكنهم لا يستوفون شروط القروض من المقرضين التقليديين. يُعتبر المقترضون الفرعيون عمومًا المقترضين الفرعيين أولئك الذين يحملون درجة ائتمانية أقل من 619.
قد تشمل السمات المالية للمقترضين ذوي المخاطر العالية أيضًا:
- إفلاس في السنوات الخمس الماضية
- نسبة الدين إلى الدخل العالية
- تأخير دفعتين لأكثر من 30 يومًا خلال الـ 12 شهرًا الماضية أو تأخير دفعة واحدة لأكثر من 60 يومًا خلال الـ 24 شهرًا الماضية
تعتبر ممارسات الإقراض الفرعي شائعة جدًا في قروض الرهن العقاري وقروض السيارات.
الرهون العقارية الفرعية
يقدم المقرض الفرعي للمشترين المحتملين للمنازل رهونًا عقارية تحمل أسعار فائدة أعلى بشكل كبير من متوسط أسعار الفائدة. على سبيل المثال، كانت أسعار الرهن العقاري لقرض ثابت لمدة 30 عامًا حوالي 2.9٪ في سبتمبر 2021. قد يحصل المشتري ذو السجل الائتماني الممتاز على سعر مقارب لذلك من المقرض التقليدي، ولكن المقترض ذو سجل ائتماني سيء قد يحصل على سعر يتراوح بين 10٪ و 18٪ على الرهن العقاري الفرعي.
ملاحظة: قد تحتوي بعض الرهون العقارية الفرعية على ميزات أخرى تؤثر على سعرك، مثل سعر قابل للتعديل يمكن أن يزيد خلال فترة القرض، مما يزيد في النهاية من التكلفة الإجمالية.
قروض السيارات الفرعية
قروض السيارات من المقرضين الفرعيين يمكن أن تزيد بشكل كبير من التكلفة الإجمالية للقرض. بالنسبة للمقترضين ذوي السجل الائتماني سيء بشكل استثنائي، أو المقترضين “الفرعيين العميقين” الذين لديهم درجات ائتمانية أقل من 580، قد يواجهون أسعار فائدة تزيد عن 20٪ على قرض لسيارة مستعملة.
فيما يلي كيف تتم مقارنة تلك الأسعار مع أسعار قروض السيارات للمقترضين الآخرين، وفقًا لبيانات Experian:
- المقترض (السجل الائتماني) معدل متوسط لقرض السيارة الجديدة متوسط معدل لقرض السيارة المستعملة
- الفرعي العميق (579 أو أقل) 14.39٪ 20.45٪
- الفرعي (580 إلى 619) 11.92٪ 17.74٪
- غير الرئيسي (620 إلى 659) 7.65٪ 11.26٪
- الرئيسي (660 إلى 719) 4.68٪ 6.04٪
- سوبر برايم (720 أو أعلى) 3.65٪ 4.29٪
المخاطر المحتملة للقروض الفرعية
على الرغم من أن المقرضين الفرعيين وأسعارهم يجعلون القروض متاحة للمقترضين ذوي المخاطر العالية الذين يحتاجون إلى سيارة، إلا أن لديهم أيضًا عيوب يجب على المستهلك أن يأخذها في الاعتبار. يمكن أن تصبح شروط تلك القروض صعبة على المقترضين لتلبية متطلباتها وتدخلهم في مزيد من المتاعب المالية.
عندما لا يتمكن المقترض من تلبية تلك الشروط، فقد يجد نفسه في حالة عجز، ويمكن أن يفقد منزله بسبب إجراءات الإجلاء. حتى إذا قدم المقرض الفرعي شروطًا واضحة للمقترض، فقد يستخدم المقرض الفرعي لا تزال تكتيكات استغلالية في التسويق لإقناع المقترضين بقبول القرض.
ملاحظة: تذكر أنه ليس من الواجب على المقرضين تقديم أفضل صفقة للمقترضين. قد يكون لدى المقترضين ذوي المخاطر العالية الذين يتم تقديم القروض الفرعية لهم في بعض الأحيان الأهلية لشروط قروض رئيسية أفضل.
كيف يعمل المقرض الفرعي؟
إذا كان مصطلح “فرعي” يبدو مألوفًا لك، فقد يكون ذلك بسبب أزمة الرهن العقاري الفرعي في عام 2008. التكلفة العالية للإسكان ونقص المخزون خلقا طلبًا استطاع المقرضون الفرعيون تلبيته من خلال الرهون العقارية الفرعية، عن طريق تجميعها في أوراق مالية وبيعها للمستثمرين.
عندما كانت أسعار المنازل ترتفع، كان للمقترضين الفرعيين ومقرضيهم ميزة الحصول على حقوق الملكية. إذا لم يتمكن المقترض من تلبية التزاماته، يمكن بيع المنزل ولن يتعرض المقرض للخسارة. بمجرد أن تصل أسعار المنازل إلى ذروتها، أصبح المستثمرون أكثر حذرًا بشأن تلك الأوراق المالية، وعلى نحو متصاعد، أصبح المقرضون أكثر ترددًا في تقديمها.
النتيجة النهائية كانت أن أسعار المنازل انخفضت بسرعة، وفجأة امتلك المقترضون ذوي المخاطر العالية منازل تكلفتها أقل بكثير مما دفعوا فيها، مما أدى إلى العديد من عمليات الإجلاء والخسائر للمقرضين الفرعيين.
ملاحظة: على الرغم من مساهمتها في أزمة الرهن العقاري والركود في عام 2008، لا يزال المقرضون الفرعيون يقدمون أسعار فائدة فرعية للمقترضين ذوي المخاطر العالية. يمكن أن تكون القروض الفرعية مفيدة لبعض المقترضين الذين ليس لديهم خيارات تمويل أخرى. ومع ذلك، يجب أن يكون العميل على علم بأن المقرضين قد يستخدمون تكتيكات استغلالية لجذب المقترضين ذوي المخاطر العالية للموافقة على قرض قد لا يكونون قادرين على سداده. وبهذه الطريقة، يمكن أن تتسبب القروض الفرعية في المزيد من الأضرار المالية.
أخذ العبرة
المقرض الفرعي هو مقرض يقدم قروضًا بأسعار فائدة فرعية للمقترضين الذين قد لا يكونون مؤهلين للحصول على القروض التقليدية، مثل المقترضين ذوي الدرجات الائتمانية الفرعية. يتميز المقترضون الفرعيون عادةً بدرجات ائتمانية تقل عن 619. تكون أسعار الفائدة على القروض الفرعية أعلى بشكل كبير من أسعار الفائدة على القروض التقليدية لأن المقرضين يتحملون مخاطر أكبر. ليس من واجب المقرضين تقديم أفضل صفقة للمقترضين، لذا يتوجب على المقترض الاستفسار عن خيارات القروض الأخرى.
المصادر:
- Consumer Financial Protection Bureau. “Borrower Risk Profiles.” Accessed Sept. 16, 2021.
- State of New Jersey Department of Banking and Insurance. “A Homeowner’s Guide to Subprime.” Accessed Sept. 16, 2021.
- Freddie Mac. “Mortgage Rates.” (For Sept. 16, 2021.) Accessed Sept. 16, 2021.
- Experian. “What Auto Loan Rate Can You Get with Your Credit Score?” Accessed Sept. 16, 2021.
Source: https://www.thebalancemoney.com/what-is-a-subprime-lender-5201584
اترك تعليقاً