كيفية شراء السلع ومتى

تداول أو استثمار السلع

أصبح شراء السلع للاستثمار على المدى الطويل أكثر شيوعًا في السنوات الأخيرة. لقد جعل ظهور صناديق الاستثمار المتداولة المؤشرات (ETFs) للسلع هذه العملية أسهل بكثير. هناك أيضًا استثمارات أخرى مثل المستقبلات المدارة التي يمكن أن تحقق أرباحًا بغض النظر عن اتجاه أسعار السلع. إذا كنت تستثمر في السلع باستخدام نسبة معينة من محفظة الاستثمار الخاصة بك، فإن التوقيت ليس بالضرورة مهمًا مثلما هو في تداول السلع.

الوقتان الأكثر شيوعًا عندما يتجه المستثمرون إلى السلع هو عندما تصبح السلع رخيصة جدًا، وتعتبر السلع فرصة استثمارية. الوقت الآخر هو عندما تصل السلع إلى أعلى مستوياتها على مدى سنوات عديدة ويرغب المستثمرون في الاستفادة من هذه الاتجاهات. في الواقع، يجذب معظم فئات الأصول أكبر عدد من الدولارات الاستثمارية بعد أن تشهد فترة عائدات عالية. في بعض الأحيان يكون هذا فلسفة جيدة، ولكن في كثير من الأحيان يشتري المستثمرون في أعلى نقطة في السوق.

السلع، في جوهرها، هي وسيلة للتحوط ضد التضخم. على مدى عقود، تحافظ السلع عمومًا على وتيرة أو تتجاوز معدل التضخم. لذلك، فإن استراتيجية الشراء والاحتفاظ تبدو منطقية، بغض النظر عن متى يشتري المستثمر السلع.

عند تداول السلع، يمكن استخدام العديد من الاستراتيجيات للاستفادة من اتجاهات الأسعار. واحدة من الاستراتيجيات الأكثر شيوعًا هي التداول بنسبة مقياس عندما يصل سعر السلعة إلى أدنى مستوياتها على مدى سنوات عديدة. بمجرد أن تنخفض السلعة أدنى من تكلفة الإنتاج، فإن النظرية تقول أن السعر ربما لن ينخفض أكثر من ذلك بكثير وأن القاع الرئيسي قريب.

لا يحتاج تجار السلع بالضرورة إلى ارتفاع أسعار السلع لكسب المال. يسمح لتجار السلع التداول بعقود المستقبل بالدخول والخروج من الأسواق بسهولة، فضلاً عن كسب المال من انخفاض أسعار السلع. عادةً ما يستخدم تجار السلع استراتيجية تداول معينة ويستفيدون من التحركات القصيرة الأجل في أسعار السلع.

أفضل وقت لشراء السلع

لا يوجد صيغة محددة لأفضل وقت لشراء السلع، تمامًا مثل الأسهم. يعتمد ذلك حقًا على الآفاق الزمنية للمستثمر وأهداف الاستثمار. الشراء الرخيص غالبًا ما يكون الطريق الأفضل في رأيي إذا كان لديك آفاق استثمار طويلة الأجل.

سوق الذهب هو مثال جيد. وصل سعر الذهب إلى 850 دولارًا للأوقية في عام 1980، وهو سعر غير عادي لتلك الفترة. كان العديد من المستثمرين يشترون الذهب خلال الهستيريا ووجدوا أنفسهم يشترون بسعر مرتفع لن يتحقق مرة أخرى لمدة 28 عامًا. من ناحية أخرى، وصلت أسعار الذهب إلى أدنى مستوياتها على مدى سنوات عديدة في عام 1999 بالقرب من 250 دولارًا للأوقية. كان هذا السعر قريبًا أو أقل من تكلفة الإنتاج وربما قريبًا من الحد الأدنى في السعر. ثم ارتفعت أسعار الذهب على مدى عقد من الزمن وتجاوزت الأعلى السابقة في عام 1980.

ليست جميع الأسواق تتصرف مثل المثال السابق، ولكنها تمثل تمثيلاً جيدًا لأسواق السلع. في بعض الأحيان يستغرق الأمر وقتًا أطول لتغيير الأسعار، ولكنها غالبًا ما تتغير. عند الاستثمار في مؤشر السلع، يصعب الأمر قليلاً حيث قد تكون بعض السلع قريبة من أعلى مستوياتها على مدى 10 سنوات وقد تكون الأخرى قريبة من أدنى مستوياتها على مدى 10 سنوات. إذا كنت تستطيع إجراء تحليل سوق بسيط، فهناك العديد من السبل التي تتيح لك الاستثمار في السلع الفردية.

السلع كاستثمار

تمامًا كما يقوم المستثمر بشراء الأسهم في محفظة استثمارية لتحقيق عوائد طويلة الأجل، يمكن القيام بنفس الشيء للسلع. بغض النظر عما إذا كانت السلع في أعلى مستوياتها على مدى سنوات عديدة أو في أدنى مستوياتها، يمكن للمستثمر الدخول في أي وقت. يجب أن تحقق العوائد نجاحًا خلال فترة الاحتفاظ التي تستمر عقدين إذا قمت بشراء مؤشر واسع للسلع. تذكر أن السلع غالبًا ما تعتبر وسيلة للتحوط في محفظة استثمارية. إذا كانت السلع تحقق أداءً ضعيفًا لفترة معينة، فمن المرجح أن الاستثمارات الأخرى في محفظة متنوعة تحقق أداءً جيدًا.

هل كانت هذه المقالة مفيدة؟

شكرًا على ملاحظاتك!

المصادر:

– Federal Reserve Bank of San Francisco. “Commodity Prices and Inflation,” Page 27.

– FRED Economic Data. “Effective Federal Funds Rate.”

– Goldprice. “All Data Gold Price in USD/Oz.”

Source: https://www.thebalancemoney.com/the-best-time-to-buy-commodities-809217