دليل المبتدئين للاستثمار في صناديق المؤشرات

ما هي صناديق المؤشرات؟

صناديق المؤشرات هي نوع من صناديق الاستثمار المشترك أو صناديق التداول المتداولة (ETF) التي تحتوي على أسهم أو سندات لتكرار مؤشر معين. يمكن أن تكون استثمارًا رائعًا للمبتدئين، ولكن من المهم فهم كيفية اختيار الصندوق المناسب، بالإضافة إلى النقاط الإيجابية والسلبية.

أمثلة على صناديق المؤشرات

تتبع الآلاف من المؤشرات حركة القطاعات والأسواق يوميًا. يتم استخدامها لقياس صحة السوق وأدائها. مؤشر Dow Jones Industrial Average هو مؤشر سوق عريض يتكون من 30 سهمًا رئيسيًا. يتتبع مؤشر U.S. Global Jets قطاع الطيران العالمي كمؤشر قطاعي. يمكن أيضًا أن يكون المؤشر بمثابة مؤشر السوق أو وسيلة لتقييم الأداء.

فيما يلي بعض أمثلة على صناديق المؤشرات وما يتتبعه كل منها:

• Vanguard 500 Index Fund (VFIAX): 500 من أكبر الشركات في الولايات المتحدة.
• iShares Russell 2000 ETF (IWM): 2000 سهم صغير في الولايات المتحدة.
• Fidelity Sustainability Bond Index Fund (FNDSX): سندات تلبي معايير البيئة والمسؤولية الاجتماعية والحوكمة.
• Global X Millennials Thematic ETF (MILN): شركات أمريكية تستفيد من عادات إنفاق جيل الألفية.
• Direxion Work From Home ETF (WFH): شركات أمريكية تستفيد من العمل من المنزل.

كيفية اختيار صندوق مؤشر

يجب على المستثمر قراءة جميع المعلومات المتاحة حول الصندوق، خاصة البروشور الخاص به.

تحديد هدف

يجب أن تقوم بتقييم عدة عوامل قبل شراء صندوق المؤشر. أولاً، قم بتحديد ما ترغب في الاستثمار فيه ولماذا. ما هي المخاطر المرتبطة بهذا الاستثمار؟ كم من المخاطر أنت على استعداد لتحملها لتحقيق هذا الهدف؟

بحث الخيارات المتاحة

لمعظم المؤشرات التي ترغب في الاستثمار فيها، ستجد العديد من صناديق الاستثمار المشترك وصناديق ETF التي تقدم نفس التعرض. لا تحتاج إلى اختيار أول صندوق مؤشر تجده، ويجب أن تقارن الخيارات المتاحة. قارن تكاليف المعاملات للصناديق التي تغطي نفس القطاع. كم ستدفع لشراء وامتلاك وبيع الصندوق؟

تحديد كيفية شراء صندوق المؤشر

إذا لم تخطط بشكل صحيح لطريقة دخول استثمارك، فإنك تخاطر بفقدان المال بدون داعٍ. بدلاً من الشراء فورًا عندما تعرف أنك ترغب في الاستثمار في شيء ما، قم بالتفكير في كيفية يمكنك أن تكون أكثر استراتيجية. بالنسبة للكثيرين، يعني ذلك استخدام استراتيجيات التكلفة المتوسطة التي تزيل العاطفة من هذا النوع من القرارات. سيستخدم البعض الأخر تحليل الرسوم البيانية لوضع استراتيجية شراء.

مزايا وعيوب صناديق المؤشرات

مزايا صناديق المؤشرات

• أداء موثوق به: يجب أن تحصل على نفس العائد كالمؤشر، ناقص تكاليف إدارة الصندوق، إذا قمت بالاستثمار هنا. تحقق صناديق المؤشرات من عوائد أفضل من صناديق الإدارة النشطة في معظم الحالات.
• تكاليف أقل: نادرًا ما يتغير محفظة صندوق المؤشر. يؤدي هذا الاستقرار إلى تكاليف تداول وضرائب أقل. يتم تقليل تكاليف تشغيل الصندوق، لأنه لا حاجة لتوظيف مديري محافظ أو باحثين في الأسهم، أو دفع عمولات ناتجة عن التداول المستمر. تبلغ تكاليف الصندوق النشط حوالي 1.3٪، أو 1.30 دولار لكل 100 دولار في الصندوق.
• شفافية: يحتفظ العديد من صناديق المؤشرات بما هو في المؤشر، لذا يمكنك دائمًا رؤية ما يحتويه الصندوق. يتيح لك ذلك تقييم المخاطر المرتبطة بصندوق المؤشر بناءً على تلك الأصول. يمكن أن يكون صندوق المؤشر الذي يتتبع قطاع النفط والغاز القابل للتقلب مخاطرة أكبر بكثير من صندوق المؤشر السنداتي.
• تنويع بسيط: يمكنك شراء شرائح من مئات أو آلاف الشركات دفعة واحدة بدلاً من الأسهم الفردية أثناء محاولتك إنشاء محفظتك الخاصة. يقلل هذا التنويع من المخاطر. إذا كانت سهمًا أو سند متدنيًا لليوم أو العام، فمن المرجح أن يكون سهمًا آخر في الارتفاع.

عيوب صناديق المؤشرات

• نقص المرونة: يحتفظ الصندوق عادةً بنفس الأوراق المالية، بغض النظر عن اتجاه السوق، لأن هدفه هو تتبع المؤشر. لا يمكن لمدير الصندوق بيع الأسهم التي تحقق أداءً ضعيفًا، خاصةً خلال انخفاض السوق العريض.
• عدم القدرة على التفوق: يعني هذا النقص في المرونة أن صناديق المؤشرات غير محتمل أن تحقق عائدًا أعلى من المؤشر. أنت مضمون العائد على المؤشر عندما يرتفع السوق (أو القطاع)، ولكنك أيضًا مضمون خسارة المؤشر عندما ينخفض السوق.
• خطأ التتبع: يعكس الفرق بين عائد صندوق المؤشر وأداء المؤشر الأصلي تكاليف تشغيل المحفظة. يُطلق عليه “خطأ التتبع”. اختر دائمًا تلك التي لديها خطأ تتبع أقل عند مقارنة صناديق المؤشر التي تتبع نفس المؤشر.
• اختلافات في الإدارة: المؤشرات ليست موضوعية. يتم إنشاؤها من قبل الشركات التي تحدد تكوين المؤشر. لا يتم تنظيم عملية اتخاذ القرار بشكل قوي. ليس دائمًا شفافًا ويمكن أن يتأثر بتكتيكات الإدارة العامة. في بعض الأحيان، يكون لدى صناديق المؤشرات والمؤشر نفس المديرين، مما يمكن أن يخلق تضاربًا.

لماذا قد تكون صناديق المؤشرات جيدة بالنسبة لك

إذا كنت تبحث عن تنويع استثماراتك، فإن صندوق المؤشر يوفر حلاً بسيطًا. عندما يرغب شخص ما في شراء أسهم، ولكنه لا يعرف بالضبط أي أسهم يجب شراؤها، فيمكنه استخدام صندوق مؤشر الأسهم العام للحصول على تعرض عام للأسهم بصفقة واحدة.

يمكن أيضًا استخدام صناديق المؤشرات لتعديل تعرض محفظتك دون بيع أي شيء تمتلكه حاليًا. على سبيل المثال، إذا كنت تمتلك صندوق مؤشر S&P 500، ولكنك لا تعتقد أن المؤشر يمتلك الكثير من أسهم الرعاية الصحية، فيمكنك شراء صندوق ETF للرعاية الصحية لزيادة تعرضك لهذا القطاع. على العكس، إذا كنت تعتقد أن S&P 500 يحتوي على الكثير من أسهم الرعاية الصحية، فيمكنك استخدام صندوق ETF سلبي للرعاية الصحية للحصول على تعرض قصير لهذا القطاع.

لماذا قد لا تكون صناديق المؤشرات جيدة بالنسبة لك

بعض المستثمرين يسعون للتعرض لسوق الأسهم، بينما يسعى البعض الآخر للتفوق على السوق. إذا كان هدفك هو كسب المزيد من المال من المستثمر العادي، فلا يمكنك استخدام الصناديق التي تكرر الأداء المتوسط للمؤشر الذي تحاول التفوق عليه.

هناك مزايا أخرى للاستثمار مباشرة في الأسهم الفردية أو السندات. تمنحك ملكية الأسهم حق التصويت، وستحصل على أرباح التوزيع مباشرة من الشركة بدلاً من تلقي الدفعة المتوسطة عبر القطاع بأكمله. السندات الفردية لها تاريخ استحقاق يخبرك متى سيتم استرداد رأس المال الخاص بك، بينما تستثمر صناديق السندات المتداولة بشكل دائم في إعادة استثمار السندات التي تنتهي صلاحيتها في سند جديد.

الأسئلة المتداولة (FAQs)

كيف يمكنك الاستثمار في صناديق المؤشرات؟

ستحتاج إلى حساب وساطة أو حساب تقاعد للاستثمار مباشرة في صناديق المؤشرات. بمجرد أن يكون لديك وسيلة للاستثمار، يمكنك وضع أمر شراء لصندوق ETF أو صندوق مشترك يتتبع المؤشر المستهدف الخاص بك.

كم عدد صناديق المؤشرات التي يجب أن أمتلكها؟

عدد صناديق المؤشرات التي يجب أن تمتلكها يعتمد على مدى تنوع هذه المؤشرات. إذا استثمرت في صناديق متنوعة جيدة، فقد تحتاج إلى صندوق أو اثنين فقط. إذا استثمرت في صناديق مستهدفة تتبع قطاعات محددة، فيجب أن تمتلك العديد من الصناديق لبناء محفظة واسعة ومتنوعة. يمكنك أيضًا وضع معظم أموالك في صندوق متنوع جيد وتوفير كمية صغيرة للاستثمار في مناطق مستهدفة مختلفة.

كم من المال تحتاج للاستثمار في صناديق المؤشرات؟

يمكنك البدء في الاستثمار في صناديق المؤشرات بمبلغ قليل جدًا، ولكن من غير الحكمة استثمار أكثر مما يمكنك تحمله، خاصة إذا لم يكن لديك مدخرات طارئة.

Source: https://www.thebalancemoney.com/investing-in-index-funds-for-beginners-356318